بریده‌هایی از کتاب ۵۰+۱ نکته‌ی یک میلیون تومانی

نکته هشتم: بازار صعودی، نگران‌کننده است

نکته هفتم: انتخاب سهام ساعت‌ها وقت می‌برد، اما سفارش خرید پایان کار نیست

بنابراین در بازار صعودی و گاوی، مراقب نگرانی که در پشت صحنه بازار در میان حرفه‌ای‌ها در حال شکل‌گیری است، باشید و به یاد داشته باشید خوشامدگویی کارگزار و تامین اعتبار آنها، هزینه‌های سنگینی برای شما خواهد داشت، اگر آخرین مهمان ضیافت دوره صعود بازار باشید.

سرمایه‌گذاران اینک در اوج هیجان هر چیزی را می‌خرند. آنها که دوره رکود با احتیاط با سهم‌های گوناگون برخورد می‌کردند، اینک بی‌مهابا خریدهای سنگینی را انجام می‌دهند و البته توجهی ندارند که پس از هر روز بالا رفتن، به سمت دوره‌ای از کاهش نزدیک و نزدیک‌تر می‌شوند.

انتخاب سهام یک مرحله وقت‌گیر و دشوار است و هرگونه سهل‌انگاری در آن می‌تواند نتیجه نهایی ضعیفی را به همراه آورد. اما پس از انتخاب سهام به یاد داشته باشید نگهداری از سبد سهام نیز حتی از انتخاب سهم دشوارتر و مهم‌تر است. لذا هیچ چیزی را به دست اتفاق و غفلت نسپارید.

توجه کنید زمانی که شما سهامی را براساس تحلیل خود خریداری می‌کنید، رفتار بعدی سهام در تابلو برای شما در نهایت یک پاسخ مثبت یا منفی را نسبت به اصول انتخاب شما به همراه می‌آورد و می‌توانید نقطه اشتباه را در صورت انتخاب نادرست پیدا کنید. اما وقتی شما براساس توصیه فردی دیگر سهامی را می‌خرید که در روزهای دیگر نیز برای توجیه رفتار قیمت سهام خود، نیازمند آن فرد هستید، نتیجه به‌گونه‌ای دیگر است.

یک فعالیت دائم برای سرمایه‌گذاران، تلاش برای انتخاب سهام است. سرمایه‌گذاران حرفه‌ای هر روزه ساعت‌های متمادی را برای بررسی سهام و انتخاب سهام مناسب برای پرتفوی خود صرف می‌کنند. همین امر ایجاب می‌کند فردی که می‌خواهد یک سرمایه‌گذار حرفه‌ای شود، مدل استراتژی و تاکتیک خاص خود را در این بخش به‌دست آورده و در خلال سال‌ها فراز و فرودهای بازار، آن را حک و اصلاح کند. اما اغلب سرمایه‌گذاران چنین نمی‌کنند. آنها برای انتخاب سهام، بیشتر متکی به شنیده‌های خود هستند. آنها همیشه گوش شنوا برای سفارشاتی دارند که کارگزار، دوستان، سایت‌ها، شبکه‌های اجتماعی، سفته‌بازان و حتی روزنامه‌فروش مقابل تالار بورس دارند. در واقع آنها به‌جای تلاش و بررسی، به دنبال یک راه‌حل فوری هستند و همین مسئله در نهایت باعث می‌شود بازدهی یک ساله کمتر از خود بازار به‌دست آورند.

احتمالا پرتفوی متنوع بازدهی کمتری از یک پرتفوی متمرکز دارد. در کسب‌وکار نیز چنین است. به‌عنوان نمونه بیل گیتس، مالک مایکروسافت، و ده‌ها تن دیگر، تنها از یک رشته پول خود را به‌دست آورده‌اند. این امر یک معنا دارد: برای حصول به پول و ثروت، ریسک کردن در یک رشته تخصصی الزامی است، اما پس از حصول به ثروت می‌بایست آن را از طریق تنوع‌بخشی از گزند ریسک دور داشت. ازاین‌رو، در بازار سهام همواره مترصد فرصت‌های کسب پول باشید.

در بازار پایه نیز آنچه اهمیت فوق‌العاده‌ای دارد، رعایت نظم، انضباط و اصول معاملاتی فرد است که بتواند با پرهیز از ریسک بالا، شرایط مناسب برای کسب سود را شاهد باشد.

در همین حال خرید براساس شایعات، یک تفاوت جدی با خریدهای دیگر دارد و آن عدم تغییر جدی حجم در روزهای قبل از بروز شایعه است. اگر برای یک مدت قبل از هیاهو، حجم معاملات افزایش داشته باشد، باید نگران استراتژی «سفته‌بازی با جلب‌توجه» باشید.

«بازار بدون بزرگانش جایی نمی‌رود»

در برخورد با تردیدهای صنعتی و شرکتی تلاش کنید با شناسایی دقیق شرایط، به سمت گزینه‌ای که احتمال تحقق آن بیشتر است، حرکت کنید و البته با چشمان باز بخوابید، زیرا هر لحظه ممکن است لازم باشد تصمیمات جدی و متفاوتی با ساعت قبل بگیرید.

همیشه مدنظر داشته باشید که تنوع، زمانی ریسک را کاهش می‌دهد که ریسک، غیرسیستماتیک باشد، وگرنه در شرایط ریسک سیستماتیک هیچ تنوعی نمی‌تواند مانع از زیان شود.

اوضاع بزرگان بازار، سمت‌وسوی کل اقتصاد و همچنین بازار را نشان می‌دهد

انسان در زندگی سه راه دارد راه اول از اندیشه می گذرد، این والاترین راه است. راه دوم از تقلید می گذرد، این آسان ترین راه است. راه سوم از تجربه می گذرد، این تلخ ترین راه است. «کنفسیوس»

بیشتر پولدارها از دید دیگران، خسیس هستند. این امر نه ناشی از یک ذات اخلاقی یا نتیجه پولداری آنهاست، بلکه یکی از مهم‌ترین خصلت‌ها برای نیل به پولدار شدن است. با صرفه‌جویی هزینه‌های کوچک خود و پس‌انداز کردن و سرمایه‌گذاری پس‌اندازها، آینده خود را تضمین کنید.

«روزهای آخر هفته، قیمت سهام را چک نکنید، چون تعطیلات مهم‌تر از آن است که به بازار سهام اختصاص یابد».

«سهام فروخته‌شده همیشه قابل خرید است». در همین حال، فروشنده پشیمان بهتر از دارنده سهام پشیمان است.

به قول وارن‌بافت: زمانی که رانندگان تاکسی دنبال خریدن سهم می‌افتند، زمان خروج از بازار است.

نکته ششم: اگر سهمی را در این قیمت‌ها نمی‌خرید بفروشید